7 проверенных способов шортить биткоины в 2026 году и далее

Когда цена биткоина рухнула с исторического максимума в ноябре 2021 года, бесчисленные инвесторы наблюдали, как исчезают их сбережения. Но в разгар обвала некоторые опытные трейдеры праздновали, предсказав спад и заработав прибыль. В чём разница? Короткое замыкание Bitcoin.

Замыкание, или короткие продажи, — это торговая стратегия, позволяющая зарабатывать на падении цены актива. Это способ делать ставки против рынка, и для волатильных активов, таких как биткоин, это может быть прибыльной (хотя и рискованной) стратегией.

Кто может продавать Bitcoin в шорт? Как это сделать? Что следует учитывать при продаже Bitcoin в шорт? В этой статье вы найдете всю необходимую информацию.

Читайте также: Как заработать на биткоинах для новичков

Основные выводы

• Короткие продажи биткоинов позволяют получить прибыль от снижения цены, но они сопряжены со значительными рисками.
• Существуют различные методы продажи биткоинов, включая маржинальную торговлю, фьючерсы, опционы, обратные ETP, рынки прогнозов и продажу связанных акций.
• Каждый метод коротких продаж имеет свои преимущества и недостатки и подходит для разных уровней риска и стилей торговли.
• Кредитное плечо может увеличить как прибыли, так и убытки, поэтому рисками необходимо управлять тщательно.
• Прежде чем открывать короткую позицию по биткоину, необходимо провести тщательное исследование и понять рынок.

Что означает короткая позиция по биткоину?

Изображение на Freepik

Короткая позиция по биткоину подразумевает продажу взятого в долг биткоина с ожиданием выкупа его обратно по более низкой цене в будущем. Это противоположно традиционному подходу «купи дёшево, продай дорого». 

Когда вы открываете короткую позицию по биткоину, вы делаете ставку на то, что его цена упадёт, что позволит вам выкупить его по более низкой цене и получить разницу. Это включает в себя следующие шаги:

1. Взять в долг биткоины: Вы берете биткоины в долг у кредитора, обычно брокера или биржи.
2. Продать взятые в долг биткоины: Вы немедленно продаете взятые в долг биткоины по текущей рыночной цене.
3. Подождите, пока цена упадет: Вы надеетесь и ожидаете, что цена биткоина снизится.
4. Выкупить биткоины по более низкой цене: Если цена падает, вы выкупаете обратно такое же количество биткоинов, которое вы заняли, но по более низкой цене.
5. Верните биткоины: Вы возвращаете взятые в долг биткоины кредитору.
6. Прибыль в кармане: Разница между ценой, по которой вы продали, и ценой, по которой вы выкупили, и есть ваша прибыль (за вычетом комиссий и процентов).

Конечно, если цена биткоина вырастет, а не упадет, вы понесете убытки, поскольку вам придется выкупить биткоин по более высокой цене, чем вы его продали.

Преимущества короткого биткойна

1. Прибыль от рыночных спадов

Самое очевидное преимущество коротких продаж — это возможность заработать даже на медвежьем рынке. Если вы правильно предсказать при снижении цены вы можете получить существенную прибыль.

2. Хеджируйте свой портфель

Короткие позиции можно использовать в качестве стратегии хеджирования для компенсации потенциальных потерь в ваших долгосрочных активах в биткоинах. В случае спада на рынке короткие позиции помогут смягчить последствия для вашего портфеля в целом.

3. Повышение ликвидности рынка

Короткие продажи способствуют ликвидности рынка, облегчая давление покупки и продажи. Это может привести к более эффективному ценообразованию и более плавной работе рынка.

4. Гибкость и возможности

Короткие продажи предоставляют трейдерам дополнительную гибкость и возможности извлечения прибыли из рыночных движений, независимо от того, является ли общая тенденция бычьей или медвежьей.

Как можно продавать биткоины в шорт на криптобиржах

Криптовалютные биржи предлагают несколько методов продажи биткоинов, каждый из которых имеет свои преимущества и недостатки. 

1. Маржинальная торговля

Изображение на Forbes

Маржинальная торговля позволяет вам занимать средства у обмен криптовалютами увеличить размер вашей позиции, увеличивая как потенциальную прибыль, так и убытки. По сути, вы используете кредитное плечо, чтобы увеличить свою зависимость от движения цены биткоина.

Как это работает

• Обеспечение депозита: Вы вносите на биржу определенную сумму криптовалюты или фиатной валюты в качестве залога.
• Заемные средства: Вы берете в долг средства у биржи, как правило, по заранее определенной процентной ставке, чтобы увеличить размер своей короткой позиции.
• Продать биткойн: Вы используете заемные средства для продажи биткоинов по текущей рыночной цене.
• Подождите, пока цена упадет: Вы надеетесь, что цена биткоина снизится.
• Выкупить обратно биткоины: Если цена падает, вы выкупаете то же количество биткоинов по более низкой цене.
• Погасить кредит: Вы возвращаете бирже заемные средства вместе с начисленными процентами.
• Присвойте прибыль (или поглотите убыток): Разница между ценой, по которой вы продали, и ценой, по которой вы выкупили обратно, за вычетом комиссий и процентов, составляет вашу прибыль (или убыток).

Ключевые соображения

• Высокий риск, высокая награда: Маржинальная торговля открывает возможности получения значительной прибыли, но также сопряжена с существенными рисками. Если цена биткоина движется против вашей позиции, ваши потери могут увеличиться из-за кредитного плеча.
• Маржинальные требования: Помните о маржинальных требованиях и возможности маржин-коллов. Если ваши убытки превысят установленную маржу, вам, возможно, придётся внести дополнительные средства или ликвидировать позицию.
• Процентные ставки: Учитывайте процентные ставки по заемным средствам, поскольку они могут повлиять на вашу общую прибыльность.

2. Фьючерсные контракты на биткоины

Фьючерсные контракты на биткоин — это финансовые соглашения, позволяющие вам делать ставки на будущую цену биткоина, даже если у вас нет биткоина в данный момент. Это похоже на рассчитанную ставку на динамику рынка с потенциальной прибылью в случае верного прогноза.

Читайте также: История биткойна: всеобъемлющая история

Как это работает

Фьючерсный контракт — это соглашение о покупке или продаже определённого количества биткоинов по заранее установленной цене в определённую дату в будущем. Эта дата отмечает дату истечения срока действия контракта. В этот момент контракт считается расчётным, и любая прибыль или убыток реализуются.

Существуют две точки зрения на фьючерсный контракт — точка зрения покупателя и точка зрения продавца. 

Как покупатель, вы соглашаетесь купить определённое количество биткоинов по фиксированной цене в определённую дату в будущем. Если фактическая цена на эту дату выше зафиксированной вами, вы получаете прибыль. Если она ниже, вы несёте убыток.

Если вы продавец, Вы соглашаетесь продать определённое количество биткоинов по фиксированной цене в определённую дату в будущем. Если фактическая цена на эту дату ниже зафиксированной вами, вы получаете прибыль. Если она выше, вы несёте убыток.

Ключевые соображения

• Кредитное плечо и маржа: Многие биржи предлагают кредитное плечо на фьючерсы на биткоин, что позволяет вам контролировать более крупную позицию с меньшими начальными инвестициями. Это может увеличить вашу потенциальную прибыль, но также увеличивает ваши потенциальные убытки. 

• Срок годности: Важно помнить о дате истечения срока действия вашего фьючерсного контракта и соответствующим образом управлять своей позицией.
• Волатильность: Цена биткоина, как известно, крайне волатильна. Торговля фьючерсами, особенно с кредитным плечом, может быть высокорискованным, но высокодоходным занятием. Не ввязывайтесь в это дело без четкой стратегии управления рисками.

3. Биткоин-опционы

Опционы на биткоины дают вам гибкость и возможность управлять рисками при коротких позициях по биткоинам. Они позволяют вам покупать или продавать биткоины по определенной цене.

Когда вы пытаетесь таким образом продать биткоин, вы сосредоточитесь на том, что называется опционы пут. 

Опционы обеспечивают гибкость, поскольку вы можете выбирать различные цены исполнения и даты истечения срока действия, чтобы адаптировать свою стратегию к вашим рыночным прогнозам. Их также можно использовать для хеджирования ваших текущих активов в биткоинах от возможного снижения цены.

Ваш максимальный убыток ограничен премией, уплаченной за опцион. Если цена биткоина не опустится ниже цены исполнения, ваш опцион истекает без какой-либо выгоды, и вы теряете только премию.

Как это работает

• Вы покупаете опцион пут: Вы платите премию, чтобы получить право продать биткоин по цене исполнения в день истечения срока действия или до него.
• Цена падает ниже цены исполнения: Если цена биткоина упадёт ниже цены исполнения до даты истечения срока, ваш пут-опцион станет ценным. Вы можете реализовать опцион, продав биткоин по более высокой цене исполнения, даже если рыночная цена ниже.
• Вы получаете прибыль от разницы: Разница между ценой исполнения и рыночной ценой (за вычетом премии, уплаченной вами за опцион) и есть ваша прибыль.

Ключевые соображения

• Выберите надежную биржу: Выберите биржу, которая предлагает торговлю опционами Bitcoin и имеет хорошую репутацию в плане безопасности и надежности.
• Понимание терминологии: Ознакомьтесь с ключевыми терминами, такими как цена исполнения, дата истечения срока, премия и внутренняя стоимость.
• Начните с малого: Начните с небольших сделок, чтобы набраться опыта и понять механизмы торговли опционами, прежде чем вкладывать значительный капитал.
• Управляйте своим риском: Используйте стоп-ордера и другие инструменты управления рисками для защиты своего капитала.

4. Обратные биржевые продукты (ETP)

Если вы ищете более простой способ шортить биткоин, вам могут подойти обратные биржевые продукты (ETP). Эти финансовые инструменты предлагают удобный и регулируемый способ получить короткую позицию по биткоину. 

Они предназначены для отслеживания обратной динамики биткоина. Если биткоин падает на 5%, обратный ETP может вырасти на 5%. Это позволяет получать прибыль от медвежьего рынка без прямых продаж самого биткоина.

Обратный ETP прост, легкодоступен и обеспечивает определённую степень защиты инвесторов. Примерами обратных ETP являются BetaPro Inverse Bitcoin ETF (BITI), 21Shares Short Bitcoin ETP (SBTC) и ProShares Short Bitcoin Strategy ETF (BITI).

Как это работает

• Выпущено финансовыми учреждениями: Обратные ETP обычно выпускаются финансовыми учреждениями и торгуются на традиционных фондовых биржах.
• Отслеживание обратной производительности: Они используют различные стратегии, такие как деривативы или короткие позиции, чтобы добиться обратной корреляции с ценой биткоина.
• Легко торговать: Вы можете покупать и продавать обратные ETP так же, как обычные акции, через свой брокерский счет.

Ключевые соображения

• Стоимость: Обратные ETP облагаются комиссиями за управление, которые могут съедать вашу прибыль.
• Ошибки отслеживания: Эффективность обратного ETP может не полностью отражать обратную эффективность Bitcoin из-за ошибок отслеживания или других факторов.
• Ограниченная доступность: Обратные биткоин-ETP могут быть доступны не во всех юрисдикциях.

5. CFD на биткоины (контракты на разницу цен)

CFD на биткоин (контракты на разницу цен) предлагают ещё один способ спекулировать на цене биткоина, не владея базовым активом. Это соглашения между вами и брокером об обмене разницей в цене биткоина с момента открытия контракта до его закрытия.

Как это работает

• Нет права собственности: Торгуя CFD, вы не владеете биткоином. Вы просто делаете ставку на то, вырастет или упадёт его цена.
• Открывайте длинные или короткие позиции: Вы можете открыть «длинную» позицию (купить), если думаете, что цена вырастет, или «короткую» позицию (продать), если думаете, что она упадет.
• Прибыль от разницы: Ваша прибыль или убыток определяются разницей между ценой открытия и закрытия контракта.
• Усиливается кредитное плечо: Как и фьючерсы, CFD часто имеют кредитное плечо, что позволяет контролировать более крупную позицию с меньшими первоначальными инвестициями. Это может значительно увеличить вашу потенциальную прибыль (или убыток).

Однако, в отличие от фьючерсных контрактов, CFD не имеют срока действия, поэтому вы можете удерживать свою позицию столько, сколько захотите.

Ключевые соображения

• Риск контрагента: Торгуя CFD, вы делаете ставку против своего брокера. Существует риск, что брокер не сможет выполнить свои обязательства, если рынок значительно изменится не в вашу пользу.
• Комиссионные за ночевку: Брокеры могут взимать плату за удержание позиций CFD открытыми в течение ночи.
• Кредитное плечо и маржа: Хотя кредитное плечо может увеличить вашу прибыль, оно также увеличивает риск. Убедитесь, что вы понимаете маржинальные требования и используйте кредитное плечо осторожно.

6. Рынки прогнозирования

Рынки прогнозов предлагают уникальный и увлекательный способ спекулировать на будущей цене биткоина. Эти платформы позволяют, по сути, делать ставки на то, вырастет или упадёт цена в течение определённого периода времени. 

Если ваш прогноз верный, вы выигрываете часть призового фонда; если вы ошибаетесь, вы теряете свою первоначальную ставку.

Как работают рынки прогнозов

• Выберите рынок: Выберите рынок прогнозов, предлагающий прогнозы цены биткоина.
• Сделайте ставку: Решите, считаете ли вы, что цена вырастет или упадет, и сделайте соответствующую ставку.
• Ждите результата: Рынок разрешится в заранее определенное время, а результат будет определен на основе фактической цены биткоина на тот момент.
• Выиграть или проиграть: Если ваша догадка верна, вы выигрываете часть призового фонда; если нет, вы теряете свою первоначальную ставку.

Рынки прогнозов относительно просты в понимании и участии в них. Они открыты для всех, независимо от торгового опыта. Кроме того, вам не нужно беспокоиться о кредитном плече или маржин-коллах, поскольку ваш риск ограничен вашей первоначальной ставкой.

Ключевые соображения

• Ограниченная ликвидность: Некоторые рынки прогнозов могут иметь ограниченную ликвидность. Это может затруднить открытие и закрытие позиций по желаемым ценам.
• Манипулирование рынком: Существует риск манипулирования рынком, когда отдельные лица или группы пытаются повлиять на результаты рынка прогнозов в своих интересах.
• Регуляторная неопределенность: Регулирование рынков прогнозов всё ещё развивается. Поэтому некоторые биржи могут столкнуться с ограничениями или запретами в определённых юрисдикциях.

7. Короткие продажи акций, связанных с биткоином

Изображение на Freepik

Если вы предпочитаете торговать на традиционных фондовых биржах, короткие продажи акций компаний, активно инвестирующих в биткоин, могут стать косвенным способом торговли биткоином. Например, MicroStrategy.

Идея проста: если цена биткоина упадёт, стоимость этих компаний, вероятно, снизится, и наоборот.

Как это работает

• Определить компании: Исследуйте и определите публичные компании, имеющие значительную долю биткоина, например, майнинговые компании, инвестиционные биткоин-фонды или компании, которые держат биткоин на своих балансах.
• Короткая позиция по акциям: Используйте свой брокерский счет для продажи акций выбранной компании в короткую, следуя стандартной процедуре коротких продаж.
• Прибыль от спада: Если цена биткоина упадет, а цена акций компании последует за ней, вы получите прибыль от своей короткой позиции.

Если вы уже освоили торговлю акциями, короткие продажи акций, связанных с биткоином, могут показаться вам более привычными, чем другие методы. Аналогично, короткие продажи на традиционных фондовых биржах — это регулируемая деятельность, обеспечивающая определённую степень защиты инвесторов.

Ключевые соображения

• Косвенное воздействие: Динамика акций, связанных с биткоином, может не полностью коррелировать с ценой биткоина из-за других факторов, влияющих на стоимость компании.
• Риски, характерные для компании: Короткая продажа любых акций влечет за собой специфические для компании риски, такие как неэффективное управление, финансовые трудности или проблемы с регулированием.
• Плата за заем: Короткие продажи обычно подразумевают заимствование акций, что может повлечь за собой взимание комиссий.

На что обратить внимание перед продажей биткоинов

Изображение на бегущая лента

Несмотря на потенциальную прибыльность, шортинг биткоина не лишен рисков. Осторожный подход к этой стратегии и глубокое понимание рынка имеют решающее значение для успеха.

Независимо от вашего подхода к продаже биткоинов, вот несколько вещей, на которые следует обратить внимание.

Изменчивость

Биткоин известен своими резкими колебаниями цен. Хотя это изменчивость может создавать возможности получения прибыли, но это также означает, что потери могут быть существенными, особенно при использовании кредитного плеча.

Управление рисками

Прежде чем открывать короткие позиции, реализуйте надежную стратегию управления рисками. Это включает установку стоп-ордеров для ограничения потенциальных убытков и недопущение чрезмерного использования заемных средств.

Нормативно-правовые акты

Нормативно-правовая база для коротких продаж биткоинов различается в разных юрисдикциях. В некоторых странах могут действовать ограничения или полный запрет на определённые методы коротких продаж. 

Прежде чем приступать к коротким продажам, обязательно ознакомьтесь с правилами, действующими в вашем регионе.

Тщательное исследование

Для торговли на понижение биткоинов требуется глубокое понимание рыночных тенденций, фундаментальный анализи технические факторы, которые могут повлиять на его цену. Проводите тщательное исследование и будьте в курсе последних событий в криптопространстве.

Читайте также: Халвинг биткоина: полное руководство для криптоинвесторов

Заключение

Короткая продажа биткоина может быть прибыльной стратегией для трейдеров, ожидающих снижения цены. Однако важно подходить к ней осторожно и иметь чёткий план. 

Различные доступные методы предлагают разные уровни сложности и риска, подходящие трейдерам с разным уровнем опыта и терпимости к риску.

Независимо от того, выбираете ли вы маржинальную торговлю, фьючерсные контракты, опционы, обратные ETP, рынки прогнозов или короткую позицию по акциям, связанным с биткоином, всегда уделяйте первостепенное внимание управлению рисками и проводите тщательное исследование, прежде чем открывать какие-либо короткие позиции. 

Часто задаваемые вопросы (FAQ)