Представьте себе на пять секунд: фондовый рынок спит. 6:43 утра, компания только что опубликовала отчет о прибыли, которого никто не ожидал, а цена уже движется.
Не из-за алгоритма. А потому что горстка трейдеров, которые уже следили за ситуацией, открывали позиции до того, как проснулись остальные 150 миллионов розничных инвесторов.
Вам уже знакомо это чувство. Вы всю свою криптовалютную жизнь торговали в 6:43 утра. Предрыночная торговля — это просто тот же инстинкт, только в другое время. Начнём с главного.
Что такое предпродажная торговля?
Предрыночные торги — это когда люди покупают и продают акции до открытия основного рынка. В США это обычно происходит между 4:00 и 9:30 утра по восточному времени.
Это позволяет инвесторам своевременно реагировать на новости, обновления компании или события, происходящие в течение ночи.
Например, если компания публикует хорошие данные о прибыли в 7:00 утра, трейдеры могут начать скупать акции ещё до официального открытия рынка, что может привести к раннему росту цены. Этот тип торговли в основном используется опытными трейдерами или крупными инвесторами.
На предпродажных сессиях обычно меньше участников, поэтому цены могут меняться быстро и быть нестабильными. Это полезно для быстрого принятия решений, но может быть рискованно, если вы не будете осторожны.
В отличие от традиционных акций, рынки криптовалют работают круглосуточно, то есть предпродажная торговая сессия отсутствует.
Присоединяйтесь к UEEx
Познакомьтесь с ведущей в мире платформой цифрового управления капиталом
Две стратегии, которые фактически используют трейдеры на предрыночной стадии.
Стратегия 1: Быстрый переход и движение
Торгуйте в направлении гэпа, когда он имеет сильную поддержку катализатора и удерживается на протяжении предрыночной сессии. Вход обычно осуществляется на коррекции или консолидации после первоначального гэпа, а не в погоне за первым скачком.
Подтверждением того, что ценовой разрыв сохраняется, служит устойчивый объем торгов выше среднего и сохранение цены выше уровня разрыва.
Наилучшие условия: превышение прогнозов по прибыли и выручке выше ожидаемой, одобрение FDA, объявления о приобретениях по премиальным ценам. Катализатор ясен, имеет четкую направленность и не требует немедленной интерпретации.
Проигрывайте гэпы, образовавшиеся за ночь, которые, согласно статистике, с большей вероятностью будут заполнены в ходе торговой сессии.
Многие пробелы, особенно те, которые вызваны скорее эмоциями, чем фундаментальными факторами, заполняются с началом очередной сессии и расширением участия.
У акций, которые выросли на 5% на фоне общего рыночного энтузиазма (а не какого-либо конкретного катализатора), статистически выше вероятность закрыть гэп в течение обычных торговых часов, чем у акций, которые выросли на 5% после превышения прогнозов по прибыли.
Наилучшие условия: разрывы цен без конкретного катализатора, разрывы цен, вызванные симпатией (новости от компании-конкурента в отрасли), разрывы цен на фоне результатов выше ожиданий, но прогнозов ниже ожиданий (смешанный сигнал), низкий объем торгов на премаркете без устойчивого участия.
Какой из них использовать: Качество катализатора определяет стратегию. Сильный, ясный, направленный катализатор → Заполнение пробела. Неоднозначный, основанный на эмоциях или смешанный катализатор → Заполнение пробела. Ни одна из стратегий не сработает без предварительного определения катализатора.
Отображает основные гэпы вверх и вниз на премаркете, обновляемые в режиме реального времени с указанием объема, индикаторов катализаторов и процентного изменения.
Наиболее доступная отправная точка для розничных торговцев.
Финвиз (finviz.com) — Бесплатный скринер. Фильтруйте по процентному изменению цены до открытия рынка, объему торгов, размеру акций в свободном обращении и новостным катализаторам. Фильтр «до открытия рынка» показывает акции, которые значительно меняются до начала торгов, позволяя вам изучить катализатор перед принятием решения.
Торговые идеи — Платный сканер. Предоставляет оповещения о состоянии рынка в режиме реального времени с фильтрацией на основе искусственного интеллекта. Используется активными внутридневными трейдерами для быстрого определения гэпов и анализа импульса.
Наиболее полный вариант для трейдеров, которые посвящают утро подготовке к торгам перед открытием рынка.
Календари отчетности — Yahoo Finance, Earnings Whispers или календарь вашей брокерской компании. Узнайте, какие отчеты публикуются перед открытием торгов каждый день, и заранее определите акции, которые могут значительно изменить свою позицию после публикации результатов.
Порядок действий: накануне вечером определите акции, которые опубликуют отчеты о прибыли до открытия торгов. Утром, начиная с 7:00, проверьте свой сканер, чтобы определить, какие акции, открывшиеся на гэпе перед открытием рынка, имеют сильную поддержку со стороны катализаторов и значительный объем удержания.
Этот список, отфильтрованный по качеству катализатора, содержит ваши торговые кандидаты на сегодня.
Преимущества
Польза
Описание
Ранний доступ к новостям, влияющим на рынок.
Отреагируйте на ключевые обновления до начала основной торговой сессии и на реакцию рынка в целом.
Возможность для ценообразования
Оценивайте рыночные настроения и направление движения активов заранее на основе первых сделок.
Гибкость в часах торговли
Наслаждайтесь удобным доступом к рынку вне обычного рабочего времени, что идеально подходит для разных часовых поясов или графиков.
Способность реагировать на глобальные события
Незамедлительно корректируйте свои позиции в соответствии с международными событиями, произошедшими за ночь, до официального открытия торгов.
Меньше конкуренции со стороны институциональных инвесторов
Торговля в более спокойной обстановке с меньшим количеством крупных участников позволяет открывать более обдуманные позиции.
Многие онлайн-брокеры разрешают предпродажную торговлю, включая Charles Schwab, E*Trade и Interaction Brokers.
Различия между предрыночной и обычной торговлей
Аспект
Предрыночная торговля
Регулярная торговля
Время торговли
Проводится до официального открытия рынка.
Происходит во время официальных часов работы рынка после листинга токена.
Ликвидность
В целом ниже, с меньшим количеством участников и более высокой волатильностью.
Более высокая ликвидность за счет большего количества участников и стабильных цен.
Доступ к токенам
Предоставляет ранний доступ к токенам до официального листинга, часто по более низким ценам.
Токены уже котируются на бирже, поэтому цены обычно выше.
Уровень риска
Более высокий риск из-за низкой ликвидности, колебаний цен и неопределенности.
Менее рискованно, поскольку доступно больше данных и объема торгов.
Доступность платформы
Ограничено платформами, предлагающими предварительные торговые сессии, такими как UEEx, Bybit и Binance.
Доступно на большинстве крупных бирж после листинга токена.
Цены на акции до открытия рынка могут существенно отличаться от цен обычной торговой сессии.
Защитите себя от невыгодных цен в часы низкой ликвидности, установив максимальную или минимальную цену, которую вы готовы принять.
Следите за новостями перед открытием рынка и отчетами о прибылях компаний.
Отслеживайте важные объявления и предварительные отчеты о доходах финансовых платформ, чтобы выявлять предстоящие скачки цен.
Будьте внимательны к низкому объему и высокой волатильности.
Остерегайтесь резких колебаний цен, вызванных низкой ликвидностью, и избегайте погони за ценами на начальном этапе торгов.
Проверьте брокерские комиссии и сборы за торговлю.
Перед началом торговли уточните у своего брокера временные интервалы, доступные типы ордеров и возможные дополнительные сборы.
Начните с малого и управляйте рисками
Снизьте риски во время непредсказуемых торговых сессий, используя меньшие размеры позиций, стоп-лосс ордера и четкие планы выхода.
Начать предпродажную торговлю можно уже в 4:00 утра по восточноевропейскому времени, хотя обычно она начинается в 8:00 утра по восточноевропейскому времени, а регулярные торги начинаются в 9:30 утра по восточноевропейскому времени.
Присоединяйтесь к UEEx
Познакомьтесь с ведущей в мире платформой цифрового управления капиталом
В какое время лучше всего торговать на премаркете?
Период с 7:00 до 9:30 утра по восточному времени является наиболее значимым для большинства трейдеров для предрыночных торгов.
Период с 4:00 до 7:00 утра крайне узок — объём торгов низкий, спреды широкие, а движения цен могут быть непредсказуемыми и легко меняться в обратную сторону.
Является ли предпродажная торговля хорошей идеей для новичков?
Как правило, не в качестве основной стратегии. Торговля на премаркете наиболее эффективна для трейдеров, которые уже имеют стабильное преимущество в обычные часы и хотят добавить в свой арсенал утреннюю стратегию, основанную на катализаторе.
Предпродажная торговля предоставляет инвесторам и трейдерам уникальные возможности для взаимодействия с рынками до начала официальных торгов. Она обеспечивает ранний доступ к новостям, влияющим на рынок, позволяет отслеживать цены и обеспечивает гибкость для тех, кто находится в разных часовых поясах.
Однако это сопряжено с такими рисками, как низкая ликвидность, высокая волатильность и более широкие спреды между ценой покупки и продажи, что требует тщательной стратегии и управления рисками.
Вы можете воспользоваться преимуществами предпродажной торговли, чтобы получить преимущество, однако вам следует помнить о потенциальных проблемах и соответствующим образом корректировать свои стратегии, понимая механизмы и риски.
Олувадамилола Оланиян — сертифицированный контент-райтер. Будучи контент-райтером и маркетологом, она увлечена созданием контента, который увлекает и вдохновляет аудиторию. Она также умеет превращать сложные идеи в эффективный и простой для чтения контент.
Условия использования: Эта статья предназначена исключительно для информационных целей и не должна рассматриваться как совет по торговле или инвестированию. Ничто в настоящем документе не должно толковаться как финансовая, юридическая или налоговая консультация. Торговля или инвестирование в криптовалюты сопряжены со значительным риском финансовых потерь. Всегда проявляйте должную осмотрительность перед принятием любых торговых или инвестиционных решений.
