8 лучших индикаторов объема для трейдеров 

Вы когда-нибудь встречали человека, который видит сигналы повсюду? Он постоянно ищет знаки и закономерности, интерпретируя их как подсказки к действию. 

В то время как рациональные люди часто отвергают этих «искателей закономерностей», считая их излишне суеверными или оторванными от реальности, истина лежит где-то посередине: некоторые люди выдумывают связи, в то время как другие упускают из виду важную информацию. 

Как трейдеру, вам необходимо сбалансировать обе точки зрения и оставаться открытым ко всей доступной информации, а также иметь систему, позволяющую определить, какие сигналы имеют значение, а какие — просто шум. Технические индикаторы — ценный инструмент для фильтрации всех этих данных. 

На финансовых рынках индикаторы объёма, в частности, эффективны для оценки силы и направления трендов. Они могут выявить скрытый рыночный импульс и помочь трейдерам принимать обоснованные решения о направлении движения конкретного актива.

В этой статье мы рассмотрим 8 лучших индикаторов объема для трейдеров, их компоненты и способы их эффективного использования.

Основные выводы

• Индикаторы объема помогают подтверждать тенденции и выявлять потенциальные развороты на финансовых рынках.

• К популярным индикаторам объема относятся балансовый объем (OBV), денежный поток Чайкина (CMF) и линия накопления/распределения.

• Расхождения между ценой и объемом могут сигнализировать об ослаблении тенденций.

• Прорывы часто сопровождаются резкими скачками объемов, помогая подтвердить силу рыночных движений.

Объем на финансовых рынках

Объём измеряет количество акций или контрактов, проданных за определённый период. В сфере криптовалют он означает количество проданных токенов или монет. 

Высокий объём обычно указывает на повышенный интерес и активность рынка, тогда как низкий объём — на снижение интереса. Индикаторы объёма дают более глубокое понимание, анализируя поведение объёма в зависимости от движения цен.

Почему объем имеет значение

Объём играет важную роль в подтверждении трендов, определении силы ценовых движений и сигнализировании о разворотах. Например: 

Важность большого объема

Высокий объём сигнализирует о повышенном интересе к акции и активном участии как покупателей, так и продавцов. Когда акция находится в восходящем тренде и объёмы торгов растут вместе с ним, это говорит о вероятном продолжении восходящего тренда по мере выхода на рынок большего количества покупателей. 

Аналогичным образом, если акция находится в нисходящем тренде и объем растет, это указывает на то, что нисходящий тренд может сохраниться, поскольку все больше продавцов стремятся выйти из своих позиций.

Важность малых объемов

Низкий объём торгов свидетельствует об отсутствии интереса к акциям. Если акции растут, а объёмы торгов снижаются, это указывает на снижение интереса покупателей и может свидетельствовать о возможном развороте восходящего тренда. 

Аналогичным образом, если акции падают при уменьшении объема, это говорит о том, что продавцы теряют интерес, что указывает на возможный разворот нисходящего тренда.

Цена	Объём	Ожидание
Up	Up	Бычий
Up	вниз	Внимание — покупка слабых рук
вниз	Up	Медвежий
вниз	вниз	Внимание — слабые руки продают

Таблица, показывающая, какое значение имеет объем

Что такое индикаторы объема? 

Концепция индикатора объёма появилась в начале 1900-х годов и приписывается Ричарду Вайкоффу, пионеру технического анализа. Она остаётся важнейшим инструментом для оценки инвесторов и трейдеров. рыночная активность и ликвидность при торговле финансовыми активами. 

Как следует из названия, индикаторы объёма предоставляют ценную информацию о рыночном давлении покупателей и продавцов, измеряя количество акций или контрактов, торгуемых за определённый период. Например, индикатор объёма может отражать положительную или отрицательную динамику акций, анализируя баланс сил покупателей и продавцов. 

Проще говоря, он оценивает, какой интерес у покупателей и продавцов есть к акциям в определенный момент времени, и использует эту информацию для прогнозирования будущих движений цен.

Как работают индикаторы объема?

Индикаторы объёма оценивают настроения инвесторов по отношению к конкретной акции, измеряя количество трейдеров, заинтересованных в её покупке или продаже в данный момент. Например, негативный настрой, отраженный этими показателями, предполагает потенциальное снижение цены акции, что часто отражает медвежий тренд. 

И наоборот, позитивные настроения могут сигнализировать о росте цены акций, намекая на будущий бычий тренд. Также обратите внимание, что если индикатор объёма показывает исключительно высокий объём торгов по акциям по сравнению со средним скользящим объёмом, это может быть вызвано как эйфорией, так и страхом. 

В данном случае высокие объёмы покупок указывают на эйфорию, а большие объёмы продаж — на страх. С другой стороны, значительно более низкие объёмы продаж могут свидетельствовать об апатии или отсутствии интереса у инвесторов. Эти эмоциональные реакции могут влиять на краткосрочную динамику цен.

Кроме того, анализ соотношения цены и объёма может помочь выявить импульс или разворот тренда. Если цена акции начинает расти, а объём остаётся низким, это может быть сигналом о начале бычьего тренда. 

Однако, если цена акций начинает падать на фоне высокого объема торгов, это может указывать на потенциальный разворот от бычий к медвежьему тенденция.

Важность индикаторов объема

Индикаторы объёма — ценные инструменты технического анализа, которые действуют аналогично индикаторам тренда, помогая определить текущую тенденцию в движении цен акций. Согласно исследованию, проведенному ResearchGateОколо 90% трейдеров в конечном итоге теряют деньги. Однако вы можете изменить ситуацию, освоив индикаторы объёма.

Как инвестор, вы можете использовать индикаторы объема для оценки количества акций, торгуемых на рынке в любой момент времени, что помогает вам понять общее настроение инвесторов по отношению к рынку.

Кроме того, эти индикаторы могут давать ранние сигналы о том, сохранится ли или развернётся преобладающая тенденция в цене акций. Эксперт по трейдингу и автор Анна Коуллинг подчёркивает важность этой взаимосвязи, заявляя:

Хотя достижение «Нирваны» может показаться амбициозным, овладение интерпретацией и применением эффективных индикаторов объема позволит вам принимать более обоснованные решения о покупке, продаже и коротких позициях активов в соответствии с реальным импульсом рынка.

8 лучших индикаторов объема

Несколько индикаторов объёма могут помочь трейдерам оценить ликвидность и активность рынка при торговле финансовыми активами. Вот некоторые из них: 

Балансовый объем (OBV)

Источник: Pinterest

Начинаем наш список 8 лучших индикаторов объема Балансовый объем (OBV), один из самых известных индикаторов объема, разработанный Джозефом Грэнвиллом в 1963 году. 

Индикатор OBV служит предиктивным индикатором, оценивающим, происходит ли вход или выход актива из рынка. Он анализирует изменения объёма, чтобы прогнозировать потенциальные колебания цены на основе рыночных настроений. Например, когда крупные институциональные инвесторы совершают значительные покупки актива, розничные инвесторы могут последовать их примеру, заметив эту активность. 

Индикатор OBV может выявлять подобные изменения объёма и давать представление о потенциальных скачках или падениях цен. Многие инвесторы рассматривают его как индикатор базовой динамики, влияющей на цену актива.

Хотя абсолютное значение OBV само по себе может быть не особенно информативным, трейдеры обычно сосредотачиваются на тенденции изменения OBV с течением времени, уделяя особое внимание наклону линии. 

Для повышения эффективности OBV лучше всего использовать вместе с запаздывающими индикаторами. Как инструмент прогнозирования, он иногда может указывать на нереализованные тенденции. Тем не менее, OBV может быть полезен для выявления рыночных трендов, выявления дивергенций и определения точек входа и выхода для сделок.

Балансовый объём рассчитывается путём сложения дневного объёма с итоговой суммой на момент закрытия по росту цены ценной бумаги и вычитания дневного объёма на момент закрытия по снижению цены ценной бумаги. То есть:

• Если сегодняшнее закрытие выше вчерашнего закрытия, то: OBV = Вчерашний OBV + Сегодняшний объем

• Если сегодняшнее закрытие ниже вчерашнего закрытия, то: OBV = Вчерашний OBV – Сегодняшний объем

• Если сегодняшнее закрытие равно вчерашнему закрытию, то: OBV = Вчерашний OBV

Денежный поток Чайкина (CMF)

Источник: Pinterest

Создано Марком Чайкиным, Денежный поток Чайкина (CMF) Индикатор — это инструмент, основанный на объёме, который измеряет объём денежного потока за определённый период. Как правило, этот индикатор оценивает объём денежного потока за 20 или 21 день и колеблется выше и ниже нулевой линии, подобно осциллятору.

Денежный поток Чайкина (CMF) основан на принципе, согласно которому динамика цены акции, анализируемая в сочетании с её объёмом, даёт более полное представление о её сильных и слабых сторонах. Например, если цена криптовалюты растёт, а CMF находится в отрицательной зоне, это может указывать на отсутствие сильной поддержки со стороны покупателей и на возможность разворота восходящего тренда.

При интерпретации индикатора «Денежный поток Чайкина» (CMF) трейдеры обычно обращают внимание на следующие сигналы:

• Положительное значение CMF указывает на накопление, то есть давление покупателей превышает давление продавцов, что обычно сигнализирует о бычьем импульсе.

• Напротив, отрицательное значение CMF указывает на распределение, указывая на то, что давление продавцов превышает давление покупателей, и указывает на медвежий импульс.

• Бычий сигнал генерируется, когда CMF пересекает нулевую линию снизу вверх, а медвежий — снизу вверх. Такие пересечения могут указывать на потенциальное изменение направления денежного потока.

• Нулевая линия является ключевым порогом в CMF. Пересечение этой линии снизу вверх означает переход от давления продавцов к давлению покупателей, а пересечение сверху вниз — обратный эффект.

По сути, CMF работает на основе представления о том, что ценные бумаги, достигающие новых максимумов, демонстрируют устойчивый денежный поток и возросшее давление покупателей, тогда как ценные бумаги, достигающие новых минимумов, указывают на слабый денежный поток и преобладающую активность продаж.

Для расчета CMF используйте следующую формулу: CMF= {сумма MFV за N дней} / {сумма объема за N дней} 

Тренд объемной цены (VPT)

Источник: Pinterest

Объемно-ценовой тренд (VPT) — это кумулятивный индикатор, учитывающий как направление цены, так и силу движения объема. Он помогает трейдерам определять тренды и интенсивность ценовых изменений.

Как и OBV, VPT используется для выявления расхождений между ценой и объёмом. Рост VPT указывает на сильное давление покупателей, а падение VPT — на усиление давления продавцов. 

Например, если цена акций растет, но VPT снижается, это может указывать на отсутствие сильного интереса к покупкам, и восходящее движение может оказаться неустойчивым.

Интерпретации тренда объема цен (VPT) можно суммировать следующим образом:

• Рост как цены, так и объема подтверждает тенденцию к росту цен.

• Снижение как цены, так и объема подтверждает тенденцию к снижению цен.

• Рост цены в сочетании с падающим или неизменным объемом указывает на отрицательную дивергенцию, предполагающую, что нисходящее движение цены слабое и может развернуться.

• Снижение цены при росте или неизменном объеме торгов указывает на положительную дивергенцию, предполагающую, что восходящее движение цены слабое и может развернуться.

Для расчета VPT используется следующая формула: VPT = Предыдущий VPT + Объем * (Текущее закрытие – Предыдущее закрытие) / Предыдущее закрытие

Линия накопления/распределения (A/D Line)

Источник: Pinterest

Линия A/D, разработанная Ларри Уильямсом, используется для измерения совокупного потока денег, поступающих в ценные бумаги и выходящих из них. Она оценивает как цену, так и объём, чтобы определить, накапливается ли актив (покупается) или распределяется (продаётся).

Как трейдер, вам следует стремиться покупать активы, находящиеся в стадии накопления, и продавать активы, находящиеся в стадии распределения. Индикатор накопления/распределения (A/D) помогает оценить, как динамика цен зависит от спроса и предложения, в частности, выявляя расхождения между динамикой цен и объёмов. 

Например, если цена растёт, а линия A/D падает, это может сигнализировать о распределении актива и потенциальном развороте. Учитывая максимальную и минимальную цену, а также цену закрытия и объём, это может указывать на потенциальные восходящие или нисходящие тренды в зависимости от давления покупателей и продавцов. 

Сигналы, на которые следует обратить внимание: 

• Положительные движения линии A/D указывают на накопление, тогда как отрицательные движения указывают на распределение. 

• Резко растущая линия A/D может подтвердить сильный восходящий ценовой тренд, предполагая, что он продолжится, в то время как нисходящая линия A/D сигнализирует о нисходящем тренде, который, вероятно, сохранится.

По сути, если объем дает представление о том, насколько привлекателен актив, то индикатор A/D обеспечивает более ясную картину того, как объем влияет на динамику цены.

Формула накопления/распределения состоит из трех ключевых компонентов, а процесс ее расчета включает определение мультипликатора денежного потока и объема денежного потока, а затем вывод линии A/D в качестве окончательного результата.

• A/D = Предыдущий A/D + Объем денежного потока текущего периода

• Объем денежного потока = Множитель денежного потока x Объем за период

• Множитель денежного потока = [(Закрытие – Низкий) – (Максимальный – Закрытие)] / (Высокий – Низкий)

Индекс денежного потока (MFI)

Источник: Pinterest

Индекс денежного потока (MFI) Это индикатор импульса, который использует данные о цене и объёме для измерения давления покупателей и продавцов. Этот индикатор сопоставим с индексом относительной силы (RSI), но ключевым отличием является то, что MFI учитывает объём при расчёте. 

Диапазон значений MFI составляет от 0 до 100: значения выше 80 указывают на перекупленность, а значения ниже 20 — на перепроданность. Поэтому трейдеры используют MFI для определения потенциальных точек разворота, когда индикатор достигает экстремальных значений (выше 80 или ниже 20). 

Его также можно использовать для подтверждения ценовых трендов и выявления дивергенций. Например, если акция демонстрирует восходящий тренд, а MFI снижается, это может указывать на ослабление давления покупателей и возможный разворот тренда.

Индекс денежного потока (MFI) интерпретируется аналогично индексу относительной силы (RSI). При анализе MFI следует учитывать следующие ключевые моменты:

• Значение выше 80 говорит о возможной перекупленности актива, что является признаком неизбежности коррекции или отката цен.

• Значение ниже 20 указывает на возможную перепроданность актива, что предполагает возможность скорого отскока цены или восходящего импульса.

• Когда MFI движется в направлении, противоположном движению цены, это может быть сигналом о потенциальном развороте. Например, если цены растут, а MFI снижается, это может указывать на ослабление давления покупателей и возможное снижение цены.

Для расчета MFI используйте следующую формулу: 

MFI = 100 – (100 / (1 + Коэффициент денежного потока)), где Коэффициент денежного потока = Положительный денежный поток / Отрицательный денежный поток.

Обратите внимание, что MFI иногда может подавать ложные сигналы, поэтому для подтверждения рекомендуется использовать дополнительные индикаторы.

Осциллятор Клингера

Источник: Pinterest

Осциллятор Клингера был разработан Стивеном Клингером и предназначен для прогнозирования долгосрочных трендов, сохраняя при этом чувствительность к краткосрочным колебаниям цен. Он объединяет цену и объём для отслеживания денежных потоков, входящих и исходящих из актива.

Чтобы использовать осциллятор Клингера, трейдеры отслеживают пересечения осциллятора Клингера и его сигнальной линии для определения потенциальных сигналов на покупку или продажу. Бычье пересечение указывает на потенциальные возможности покупки, а медвежье — на давление со стороны продавцов.

Например, если осциллятор Клингера пересекает свою сигнальную линию вверх, пока цена растет, это может подтвердить восходящий импульс и предоставить возможность для покупки.

Трейдерам, использующим этот индикатор, также следует обратить внимание на следующие сигналы: 

• Сигнальная линия, обычно 13-периодная скользящая средняя, ​​используется для подачи сигналов на покупку или продажу.

• При общем восходящем тренде, например, когда актив находится выше своей 100-периодной скользящей средней, а осциллятор Клингера находится выше нуля или движется к нему, трейдеры могут рассмотреть возможность покупки, когда осциллятор Клингера пересекает сигнальную линию снизу вверх.

• В случае нисходящего тренда трейдеры могут продавать или занимать короткую позицию, когда осциллятор Клингера пересекает сигнальную линию снизу вверх.

• Осциллятор Клингера использует дивергенцию, чтобы выявлять случаи, когда его показания не совпадают с динамикой цен. Он сигнализирует о бычьем тренде, когда осциллятор растёт, а цена актива падает, и о медвежьем тренде, когда цена растёт, а индикатор падает.

Формула осциллятора Клингера довольно сложна. Тем не менее, она рассчитывает разницу между двумя скользящими средними объёма и цены, а также сигнальную линию для подтверждения потенциальных разворотов.

KO = 34-периодная EMA VF − 55-периодная EMA VF

где:

КО = Осциллятор Клингера

VF = объемная сила

Объемная сила = V×[2×((дм/см) − 1)]×T×100

V = Объем

Т = Тренд

Тренд = +1, если 

(Н + Л + С) > (Н − 1 + Л − 1 + Сv − 1)

Тренд = − 1, если Выше < или =

H = высокий

L = низкий

C = Закрыть

дм = Н − L

см = см−1 + дм, если тренд =

 Тренд−1

см = дм−1 + дм, если тренд = / = тренд−1

Кроме того, следует отметить, что при использовании отдельно от других индикаторов он имеет тенденцию выдавать ложные торговые сигналы.

Легкость передвижения (EOM)

Источник: Pinterest

Индикатор Ease of Movement (EMV), также известный как индикатор Ease of Movement Value, был разработан Ричардом У. Армсом-младшим, чтобы помочь трейдерам определить «легкость» движения цены акций. Поскольку он включает в себя как волатильность цен и объема, многие трейдеры считают его полезным для оценки силы тренда.

Положительные значения EOM указывают на то, что движение цены происходит с небольшим сопротивлением, в то время как отрицательные значения указывают на трудности с поддержанием текущего ценового движения. EOM особенно полезен для отслеживания прорывов и подтверждения силы тренда, особенно на волатильных рынках, где тренды не видны. 

Например, если цена акций растет, а EOM положительный, это говорит о том, что восходящее движение происходит легко, что потенциально указывает на сильный восходящий тренд.

Кстати, большинство трейдеров комбинируют EMV с другими инструментами технического анализа, чтобы увеличить вероятность успеха. 

Расчет EOM включает несколько этапов, но основная формула выглядит следующим образом: 

EOM = (Максимум + Минимум) / 2 – (Предыдущий максимум + Предыдущий минимум) / 2 * (Максимум – Минимум) / Объем

Обратите внимание, что этот индикатор лучше всего работает при применении к более длительным временным интервалам, например, дневному графику, поскольку он определяет тренды с использованием средних значений объема.

Объем RSI

Источник: Pinterest

Завершает наш список 8 лучших индикаторов объёма индикатор RSI объёма. RSI (индекс относительной силы) — это индикатор, основанный на объеме, который функционирует аналогично традиционному RSI, но вместо использования колебаний цен он включает в формулу RSI восходящий и нисходящий объемы. 

Volume RSI колеблется в диапазоне от 0 до 100%, при этом 50% является центральной линией, и распространенной стратегией использования этого индикатора является торговля, основанная на пересечениях Volume RSI и центральной линии 50%.

• Когда Volume RSI превышает 50%, это указывает на бычий сигнал, показывающий, что бычий объем перевешивает медвежий объем.

• Когда показатель Volume RSI падает ниже 50%, это сигнализирует о медвежьем прогнозе, при этом медвежий объем преобладает над бычьим.

В результате трейдеры могут покупать, когда индикатор поднимается выше линии 50%, и продавать, когда он опускается ниже.

Для расчета RSI объема используйте следующую формулу:

RSI объема = 100 – [100 / (1 + VoRS)]

Где VoRS (относительная сила объема) рассчитывается как отношение среднего объема роста к среднему объему падения за определенный период:

VoRS = Среднее значение роста объемов / Среднее значение падения объемов.

Как эффективно использовать индикаторы объема

Источник: Pinterest

Индикаторы объема наиболее эффективны в сочетании с другими техническом анализе Инструменты, такие как скользящие средние, линии тренда и индикаторы импульса. Вот несколько советов по использованию индикаторов объёма:

Подтвердите тенденции: Используйте индикаторы объёма для подтверждения силы ценовых трендов. Если цена движется в определённом направлении и объём поддерживает это движение, то, скорее всего, оно будет устойчивым.

Точечные расхожденияРасхождения между ценой и объёмом могут быть мощным сигналом потенциального разворота. Если цена растёт, а индикаторы объёма показывают снижение интереса, это может указывать на ослабление тренда.

Определите прорывы: Резкие скачки объёма часто сопровождают прорывы ключевых уровней поддержки или сопротивления. Следите за увеличением объёма, когда цена пробивает важные уровни, чтобы подтвердить прорыв.

Мониторинг состояний перекупленности/перепроданности: Индикаторы, такие как индекс денежного потока (MFI), могут помочь определить, когда актив перекуплен или перепродан, сигнализируя о потенциальных точках разворота.

Оценить ликвидность: Трейдеры могут использовать индикатор объема для измерения ликвидности финансового актива, что помогает определить, насколько легко могут быть совершены сделки, как при входе в позицию, так и при выходе из нее.

Идентификация разворотовЦены на активы и тренды могут меняться неожиданно, и объём может играть решающую роль в выявлении потенциальных разворотов цен. Значительный скачок объёма может указывать на изменение настроений на рынке, что может привести к развороту тренда. 

Например, если цена ценной бумаги резко падает на фоне высоких объёмов торгов, это может указывать на паническую распродажу. Такая ситуация может привести к стабилизации или развороту цены, поскольку давление продавцов начинает ослабевать.

Настроения участников рынка: Мы рассмотрели объём как меру импульса, отражающего рыночные настроения. Например, высокий объём, сопровождающий рост цен, может сигнализировать о «бычьих» настроениях, тогда как высокий объём во время снижения цен может указывать на «медвежьи» настроения. 

В этом случае, когда вы поймете взаимосвязь между объемом и настроениями, вы получите более четкое представление о поведении рынка.

Плюсы и минусы индикаторов объема

Как и другие торговые инструменты, индикаторы объема имеют свои преимущества и недостатки.

Преимущества индикатора объема

Вот некоторые преимущества, на которые стоит обратить внимание: 

Легко использовать

Индикатор объема прост, что делает его доступным даже для начинающих трейдеров.

Универсальное приложение

Его можно использовать на различных финансовых рынках, включая акции, фьючерсы, форекс и криптовалюты.

Эффективно во всех временных рамках

Индикатор хорошо работает на разных таймфреймах, как для краткосрочной торговли, так и для долгосрочных инвестиций.

Дополняет другие инструменты

Индикатор объёма можно использовать в сочетании с другими техническими индикаторами и графическими моделями для повышения точности торговых стратегий. В сочетании с другими техническими индикаторами, такими как Скользящие средние или RSI, индикаторы объема могут давать более сильные и надежные торговые сигналы.

Ограничения индикатора объема

Теперь, когда мы знаем о преимуществах, вот некоторые ограничения, о которых следует знать: 

Неточные данные

На децентрализованных рынках, таких как форекс или криптовалюты, сообщаемые объемы не всегда могут быть точными или полными, что может привести к вводящему в заблуждение анализу.

Ограниченная предсказательная способность

Индикатор объема сам по себе не может предсказать будущие движения цен, поэтому для более точных прогнозов необходимо использовать другие технические или фундаментальные инструменты.

Индикатор запаздывания

Индикаторы объема обычно отражают прошлую торговую активность и не могут давать немедленного представления о текущих настроениях рынка.

Ложные сигналы

Как и с любым технический индикаториндикатор объема может иногда подавать ложные сигналы, что может привести к торговым ошибкам или убыткам, особенно в периоды или на рынках с низким объемом.

Не автономный

Индикаторы объема часто наиболее эффективны, когда используются в сочетании с другими техническом анализе инструменты, поскольку сами по себе они не предоставляют достаточно информации для точных прогнозов рынка

Заключение

Индикаторы объёма предоставляют ценную информацию о рыночных настроениях и могут помочь трейдерам и инвесторам принимать более обоснованные решения. Кроме того, анализируя объём в сочетании с динамикой цен, трейдеры могут подтверждать тренды, замечать развороты и рассчитывать силу конкретного актива. 

Независимо от того, являетесь ли вы новичком или опытным трейдером, включение индикаторов объема в ваш набор инструментов технического анализа может повысить вашу способность эффективно работать на финансовых рынках.

Часто задаваемые вопросы (FAQ)